Høyt oppe i fjellene i Nepal lever Pema sammen med ektemannen Tashi og hans to yngre brødre, som hun i henhold til lokale tradisjoner formelt sett også er gift med. Her er det lite som røper at vi befinner oss i det tjueførste århundre, og til tross for praksisen med flermanneri, preges lokalsamfunnet av patriarkalske og kvinnefiendtlige tradisjoner. Når Tashi ikke vender tilbake fra en handelsreise til Tibets hovedstad Lhasa, begynner flere å stille spørsmål ved hvem som egentlig er far til hans kones ufødte barn. Dermed har Pema intet annet valg enn å legge ut på den lange reisen til Tibet for å finne ektemannen og fortelle ham sannheten. SHAMBHALA er en sanselig, velspilt og billedskjønn fabel fra det moderne – og erketradisjonelle – Himalaya. Pemas søken etter ektemannen utvikler seg nemlig til en åndelig reise, og det som startet som en skildring av et samfunn og dets kuriøse skikker, ender opp som et kontemplativt drama om livets store, universelle spørsmål.